Mastercard Inc. (NYSE:MA)

総じて、提示されたデータは、複数の財務項目において一貫した増加傾向を示しています。特に、好意、大文字のソフトウェア、のれんおよびその他の無形資産の増加が顕著です。

好意

2018年の2904百万米ドルから2021年には7662百万米ドルへと大幅に増加しましたが、2022年には7522百万米ドルと若干減少しています。全体としては、増加傾向が示されています。

大文字のソフトウェア

2018年の1514百万米ドルから2022年には3448百万米ドルへと、継続的に増加しています。この増加は、技術への投資の増加を示唆している可能性があります。

顧客関係

顧客関係に関する数値は、2018年の439百万米ドルから2021年には2272百万米ドルへと大きく増加しましたが、2022年には2161百万米ドルと減少しています。別の顧客関係の項目も存在し、こちらは2018年の167百万米ドルから2022年の156百万米ドルと、ほぼ横ばいとなっています。

有限の無形固定資産、総帳簿価額

2018年の1999百万米ドルから2022年には5663百万米ドルへと増加しています。この増加は、無形資産への投資の増加を示唆しています。

償却累計額

一貫して負の値を示しており、絶対値は2018年の1175百万米ドルから2022年には1960百万米ドルへと増加しています。これは、無形資産の償却が進んでいることを示しています。

有限生命無形固定資産、ネット・キャリー・アセット

2018年の824百万米ドルから2022年には3703百万米ドルへと増加しています。これは、償却累計額を考慮した後の無形資産の価値が増加していることを示しています。

無期限の無形固定資産

2018年の167百万米ドルから2022年の156百万米ドルと、ほぼ横ばいとなっています。

のれん以外の純無形資産

2018年の991百万米ドルから2022年には3859百万米ドルへと増加しています。これは、のれん以外の無形資産への投資の増加を示唆しています。

のれんおよびその他の無形資産

2018年の3895百万米ドルから2022年には11381百万米ドルへと大幅に増加しています。この増加は、買収やその他の無形資産の取得によるものと考えられます。2021年から2022年の増加幅は縮小しています。

全体として、無形資産への投資が積極的に行われていることが示唆されます。特に、大文字のソフトウェアと、のれんおよびその他の無形資産の増加が目立ちます。好意は増加傾向にありますが、2022年には若干の減少が見られます。

総資産は、2018年から2022年にかけて一貫して増加傾向にあります。2018年の24,860百万米ドルから、2022年には38,724百万米ドルへと、約56%の増加を示しています。ただし、2021年から2022年の増加幅は縮小しています。

調整後総資産も同様に、2018年から2022年にかけて増加しています。2018年の21,956百万米ドルから、2022年には31,202百万米ドルへと、約42%の増加を示しています。総資産と同様に、2021年から2022年の増加幅は縮小しています。

株主資本合計

株主資本合計は、2018年から2021年にかけて増加傾向にありましたが、2022年には減少しています。2018年の5,395百万米ドルから、2021年には7,312百万米ドルへと増加しましたが、2022年には6,298百万米ドルに減少しました。

調整後株主資本合計は、2018年から2020年まで減少傾向にあり、2021年と2022年にはさらに大幅な減少を示しています。2018年の2,491百万米ドルから、2022年には-1,224百万米ドルへと、マイナス圏に転落しています。この減少は、特に2021年以降に顕著です。

総資産と調整後総資産の増加は、事業の拡大や資産の取得を示唆している可能性があります。一方、調整後株主資本合計の減少は、自社株買い、配当の支払い、または損失の発生などが考えられます。株主資本合計の減少と調整後株主資本合計のマイナス圏への転落は、財務構造の変化を示唆しており、詳細な分析が必要となる可能性があります。

総資産回転率は、2018年の0.6から2019年には0.58に低下し、2020年には0.46まで減少しました。その後、2021年には0.5に回復し、2022年には0.57に若干上昇しました。調整後の総資産回転率は、2018年の0.68から2019年の0.67とほぼ横ばいでしたが、2020年には0.53に低下しました。2021年には0.63に回復し、2022年には0.71に増加しました。調整後の値は、調整されていない値よりも一貫して高い水準を示しています。

財務レバレッジ比率は、2018年の4.61から2019年の4.96、2020年の5.25、2021年の5.15と一貫して上昇しました。2022年には6.15に大幅に増加しました。調整後の財務レバレッジ比率は、2018年の8.81から2019年の13.47、2020年の20と大幅に増加しました。2021年のデータは欠損しています。

自己資本利益率は、2018年の108.6%から2019年の137.76%に大幅に上昇し、2020年には100.31%に低下しました。2021年には118.8%に回復し、2022年には157.67%に大幅に上昇しました。調整後の自己資本利益率は、2018年の235.21%から2019年の433.65%と大幅に増加し、2020年には448.01%に若干上昇しました。2021年のデータは欠損しています。調整後の値は、調整されていない値よりも大幅に高い水準を示しています。

総資産利益率は、2018年の23.57%から2019年の27.77%に上昇し、2020年には19.09%に低下しました。2021年には23.06%に回復し、2022年には25.64%に上昇しました。調整後の総資産利益率は、2018年の26.69%から2019年の32.2%に上昇し、2020年には22.4%に低下しました。2021年には28.95%に回復し、2022年には31.82%に上昇しました。調整後の値は、調整されていない値よりも一貫して高い水準を示しています。

総資産回転率

2020年に大きく低下し、その後回復傾向にあります。調整後の値は、調整されていない値よりも高い傾向があります。

財務レバレッジ比率

一貫して上昇傾向にあり、特に2022年に大幅な増加が見られます。調整後の値は、調整されていない値よりも大幅に高い傾向があります。

自己資本利益率

変動が大きく、2019年と2022年にピークを迎えました。調整後の値は、調整されていない値よりも大幅に高い傾向があります。

総資産利益率

2020年に低下し、その後回復傾向にあります。調整後の値は、調整されていない値よりも高い傾向があります。

財務データに基づき、分析結果を以下に要約します。

総資産

総資産は、2018年の24,860百万米ドルから2022年には38,724百万米ドルへと増加傾向にあります。増加率は、2018年から2019年にかけて最も大きく、その後は増加ペースが鈍化しています。2021年から2022年の増加幅は比較的小さいです。

調整後総資産

調整後総資産も、総資産と同様に2018年の21,956百万米ドルから2022年には31,202百万米ドルへと増加しています。総資産の増加傾向と一致しており、調整の影響を受けつつも、全体的な資産規模の拡大を示唆しています。調整後総資産の増加幅も、総資産と同様に2019年に大きく、その後は鈍化しています。

総資産回転率

総資産回転率は、2018年の0.6から2020年には0.46まで低下しました。その後、2021年には0.5、2022年には0.57と回復傾向にあります。総資産の増加に対して、売上高の増加が相対的に遅れていることを示唆しています。2022年の値は2018年とほぼ同水準です。

調整後総資産回転率

調整後総資産回転率は、2018年の0.68から2020年には0.53まで低下しました。その後、2021年には0.63、2022年には0.71と回復しています。総資産回転率と同様に、調整後総資産の増加に対する売上高の増加の相対的な遅れを示唆しています。2022年の値は2018年を上回っており、資産効率の改善が見られます。

全体として、資産規模は拡大しているものの、総資産回転率の変動は、収益性の改善に向けた課題を示唆しています。調整後総資産回転率の改善は、資産効率の向上を示唆する一方で、継続的なモニタリングが必要です。

総資産は、2018年から2022年まで一貫して増加傾向にあります。2018年の24,860百万米ドルから、2022年には38,724百万米ドルへと、約56%の増加を示しています。ただし、2021年から2022年の増加幅は縮小しています。

調整後総資産も同様に、2018年から2022年まで増加傾向にあります。2018年の21,956百万米ドルから、2022年には31,202百万米ドルへと、約42%の増加を示しています。総資産と同様に、2021年から2022年の増加幅は縮小しています。

株主資本合計は、2018年から2021年まで増加傾向にありましたが、2022年には減少しています。2018年の5,395百万米ドルから、2021年には7,312百万米ドルへと増加しましたが、2022年には6,298百万米ドルに減少しました。

調整後株主資本合計は、2018年から2020年まで減少傾向にあり、2021年と2022年にはマイナスの値を示しています。2018年の2,491百万米ドルから、2022年には-1,224百万米ドルへと大きく減少しました。

財務レバレッジ比率

財務レバレッジ比率は、2018年の4.61から2022年には6.15へと、全体的に増加傾向にあります。これは、負債に対する自己資本の割合が相対的に増加していることを示唆しています。

財務レバレッジ比率(調整後)

調整後の財務レバレッジ比率は、2018年の8.81から2020年には20.00へと大幅に増加しました。2021年以降のデータは欠損しています。この比率の急増は、調整後の負債が調整後の自己資本と比較して大幅に増加したことを示唆しています。

全体として、総資産と調整後総資産は増加している一方で、調整後株主資本合計は減少しており、財務レバレッジ比率は上昇しています。これらの傾向は、負債を利用した成長戦略が採用されている可能性を示唆しています。調整後株主資本合計のマイナスの値と調整後財務レバレッジ比率の欠損データは、詳細な調査が必要な領域を示しています。

株主資本合計は、2018年から2021年まで一貫して増加傾向にあります。2018年の5395百万米ドルから、2021年には7312百万米ドルまで増加しました。しかし、2022年には6298百万米ドルに減少し、増加傾向から転換しました。

調整後株主資本合計

調整後株主資本合計は、2018年の2491百万米ドルから2019年の1872百万米ドル、2020年の1431百万米ドルへと減少しています。2021年には-350百万米ドルとマイナスに転じ、2022年には-1224百万米ドルとさらに減少しました。この減少傾向は、調整後の資本構成の変化を示唆しています。

自己資本利益率は、2018年の108.6%から2019年には137.76%に上昇し、2020年には100.31%に低下しました。その後、2021年には118.8%に上昇し、2022年には157.67%と大幅に増加しました。全体的に、自己資本利益率は変動しながらも、高い水準を維持しています。

調整後自己資本利益率

調整後自己資本利益率は、2018年の235.21%から2019年の433.65%へと大幅に上昇し、2020年には448.01%とさらに上昇しました。2021年以降のデータは提供されていません。調整後自己資本利益率は、調整後の資本構成に基づいて計算された収益性指標であり、高い水準を維持しています。

自己資本利益率と調整後自己資本利益率の推移を比較すると、調整後の指標の方が高い値を示しており、調整が収益性に与える影響が大きいことが示唆されます。調整後株主資本合計の減少と調整後自己資本利益率の高さは、資本構成の変化が収益性に大きく影響している可能性を示唆しています。

財務データに基づき、過去5年間の財務状況を分析します。総資産は、2018年の24860百万米ドルから2022年には38724百万米ドルへと一貫して増加しています。この増加傾向は、事業の拡大や資産の獲得を示唆しています。

調整後総資産も同様に、2018年の21956百万米ドルから2022年には31202百万米ドルへと増加しています。調整後総資産の増加は、特定の資産や負債を除外した後の、より純粋な資産規模の変化を示しています。

総資産利益率

総資産利益率は、2018年の23.57%から2019年には27.77%に上昇し、2020年には19.09%に低下しました。その後、2021年には23.06%に回復し、2022年には25.64%へと上昇しています。この変動は、収益性と資産規模の関係の変化を示唆しています。特に2020年の低下は、外部環境の変化や事業戦略の調整による影響が考えられます。

総資産利益率(調整後)

調整後総資産利益率は、2018年の26.69%から2019年には32.2%に大幅に上昇し、2020年には22.4%に低下しました。その後、2021年には28.95%に回復し、2022年には31.82%へと上昇しています。調整後の利益率は、調整されていない利益率と比較して、より安定した傾向を示しており、特定の会計上の影響を除外することで、より本質的な収益性を評価できると考えられます。2019年の大幅な上昇と2020年の低下は、調整前と同様の要因が影響している可能性があります。

全体として、総資産と調整後総資産は増加傾向にあり、総資産利益率および調整後総資産利益率は変動しながらも、2022年には上昇しています。調整後総資産利益率の方が高い水準を維持しており、調整後の指標の方が、より効率的な資産運用を示唆している可能性があります。