General Motors Co. (NYSE:GM)

分析期間において、好意は概ね横ばい傾向を示し、2020年の1910百万米ドルから2021年には1914百万米ドルに増加した後、2022年には1911百万米ドルに減少、2023年には1921百万米ドルに増加、そして2024年には1902百万米ドルに減少しています。

テクノロジーと知的財産は、2020年から2022年まで緩やかな増加傾向にありましたが、2023年には749百万米ドルに減少し、2024年には554百万米ドルへと大幅な減少が見られます。

ブランド価値は、分析期間を通じて一貫して減少傾向にあります。2020年の4300百万米ドルから、2024年には4288百万米ドルまで、緩やかではあるものの着実に減少しています。

ディーラーネットワーク、顧客関係、その他の無形資産も、2020年の981百万米ドルから2024年の957百万米ドルまで、緩やかな減少傾向を示しています。

無形固定資産の総帳簿価額は、2020年の6043百万米ドルから2024年の5799百万米ドルまで、緩やかに減少しています。この減少傾向は、全体的な無形資産の価値が時間経過とともに減少していることを示唆しています。

償却累計額は、分析期間を通じて一貫して増加しており、2020年の-2723百万米ドルから2024年の-3150百万米ドルへと増加しています。これは、無形固定資産の価値が償却によって徐々に減少していることを意味します。

無形固定資産のネット帳簿価額は、2020年の3320百万米ドルから2024年の2649百万米ドルまで、一貫して減少しています。この減少は、償却累計額の増加と総帳簿価額の減少の両方の影響を受けています。

のれんおよび無形固定資産の純額も、2020年の5230百万米ドルから2024年の4551百万米ドルまで、一貫して減少しています。この減少は、無形固定資産全体の価値が時間経過とともに減少していることを示唆しています。

好意

概ね横ばい。2023年に一時的な増加が見られる。

テクノロジーと知的財産

2020年から2022年まで増加、その後大幅な減少。

ブランド

一貫した緩やかな減少。

ディーラーネットワーク、顧客関係、その他

緩やかな減少。

無形固定資産、総帳簿価額

緩やかな減少。

償却累計額

一貫した増加。

無形固定資産、ネット帳簿価額

一貫した減少。

のれんおよび無形固定資産、純額

一貫した減少。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にある。2020年の235,194百万米ドルから、2024年には279,761百万米ドルへと、5年間で約18.9%の増加を示している。調整後総資産も同様の増加傾向を示し、2020年の233,284百万米ドルから2024年の277,859百万米ドルへと、約19.1%増加している。

株主資本は、2020年から2022年まで増加したが、2023年と2024年には減少している。2020年の45,030百万米ドルから2022年には67,792百万米ドルへと増加したが、2024年には63,072百万米ドルに減少した。調整後自己資本も同様のパターンを示し、2020年の43,120百万米ドルから2022年の65,881百万米ドルへと増加した後、2024年には61,170百万米ドルに減少している。

総資産の成長

総資産の成長率は、2021年から2022年にかけて最も高く、その後は成長率が鈍化している。これは、資産の規模が大きくなるにつれて、成長率が低下する傾向を示唆している可能性がある。

株主資本の変動

株主資本の減少は、自社株買い、配当金の支払い、または損失の発生などが原因として考えられる。詳細な分析には、これらの要因に関する追加情報が必要となる。

調整後資産と自己資本

調整後総資産と調整後自己資本は、それぞれ総資産と株主資本の調整後の値であり、特定の会計処理の影響を除外している可能性がある。これらの調整がどのようなものかを確認することで、財務状況のより詳細な理解が得られる。

全体として、資産規模は拡大している一方で、株主資本は減少傾向にある。この状況は、財務レバレッジの増加や、株主への還元策の実施を示唆している可能性がある。今後の動向を把握するためには、収益性、キャッシュフロー、負債などの他の財務指標との関連性を分析することが重要である。

総資産回転率は、2020年から2024年にかけて一貫して上昇傾向にあります。0.46から0.61へと増加しており、資産の利用効率が改善されていることを示唆しています。調整後の総資産回転率も同様の傾向を示し、0.47から0.62へと上昇しています。

財務レバレッジ比率は、2020年の5.22から2021年の4.1へと大幅に低下しましたが、その後は緩やかに上昇し、2024年には4.44となりました。調整後の財務レバレッジ比率も同様のパターンを示し、2020年の5.41から2021年の4.2へと低下し、その後は上昇して2024年には4.54となりました。これらの指標は、財務リスクの変化を示唆しています。

自己資本利益率は、2020年から2021年にかけて上昇し、14.27%から16.77%となりました。その後、2022年には14.65%に低下し、2023年には15.75%に回復しましたが、2024年には9.53%へと大幅に低下しました。調整後の自己資本利益率も同様の傾向を示し、2024年には9.82%となりました。この低下は、利益の効率的な活用が難しくなっている可能性を示唆しています。

総資産利益率は、2020年の2.73%から2021年の4.09%へと上昇しましたが、その後は2022年の3.76%と2023年の3.71%で横ばいとなり、2024年には2.15%へと低下しました。調整後の総資産利益率も同様の傾向を示し、2024年には2.16%となりました。この低下は、資産全体の収益性が低下していることを示唆しています。

総資産回転率

資産の利用効率を示す指標であり、上昇傾向は効率改善を示唆します。

財務レバレッジ比率

財務リスクを示す指標であり、変動は資本構成の変化を示唆します。

自己資本利益率

自己資本に対する収益性を示す指標であり、低下は利益効率の低下を示唆します。

総資産利益率

総資産に対する収益性を示す指標であり、低下は資産全体の収益性低下を示唆します。

総資産は、2020年末の235,194百万米ドルから2024年末の279,761百万米ドルへと一貫して増加しています。この5年間の増加率は約18.9%です。調整後総資産も同様の傾向を示し、2020年末の233,284百万米ドルから2024年末の277,859百万米ドルへと増加しています。調整後総資産の増加率は約19.1%です。総資産と調整後総資産の差は、期間を通じて比較的安定しています。

総資産回転率

総資産回転率は、2020年の0.46から2024年の0.61へと上昇傾向にあります。この上昇は、資産を売上高に変換する効率が向上していることを示唆しています。2020年から2021年の間は横ばいでしたが、2021年以降は着実に増加しています。

調整後総資産回転率

調整後総資産回転率も、総資産回転率と同様に、2020年の0.47から2024年の0.62へと上昇傾向にあります。調整後総資産回転率は、総資産回転率よりも若干高い値を示しており、調整後の資産効率がわずかに高いことを示唆しています。こちらも2020年から2021年の間は横ばいでしたが、2021年以降は増加しています。

総資産回転率と調整後総資産回転率の上昇は、収益性を改善するための資産利用の効率化を示唆しています。この傾向は、事業運営の改善、またはより効率的な資産管理戦略の結果である可能性があります。両方の回転率がほぼ同じように推移していることから、調整項目の影響は回転率全体に大きな影響を与えていないと考えられます。

総資産は、2020年から2024年にかけて一貫して増加傾向にあります。2020年の235194百万米ドルから、2024年には279761百万米ドルへと、5年間で約18.9%の増加を示しています。調整後総資産も同様の増加傾向を示しており、2020年の233284百万米ドルから2024年の277859百万米ドルへと、約19.1%増加しています。

株主資本は、2020年から2022年まで増加しましたが、2023年と2024年には減少しています。2020年の45030百万米ドルから2022年の67792百万米ドルへと増加し、約50.6%の増加を示しました。しかし、2024年には63072百万米ドルとなり、2022年と比較して約7.1%減少しています。調整後自己資本も同様のパターンを示しており、2020年の43120百万米ドルから2022年の65881百万米ドルへと増加し、約52.8%の増加を示しました。その後、2024年には61170百万米ドルとなり、2022年と比較して約7.2%減少しています。

財務レバレッジ比率は、2020年の5.22から2022年には3.89へと低下しましたが、2023年には4.25、2024年には4.44と再び上昇しています。調整後財務レバレッジ比率も同様の傾向を示しており、2020年の5.41から2022年には3.98へと低下し、その後2023年には4.35、2024年には4.54と上昇しています。これらの比率の変化は、負債と自己資本の構成の変化を示唆しています。

総資産の傾向

一貫した増加傾向を示しており、事業規模の拡大を示唆しています。

株主資本の傾向

2020年から2022年までは増加しましたが、2023年以降は減少しており、利益配当や自社株買いなどの要因が考えられます。

財務レバレッジ比率の傾向

2022年まで低下しましたが、その後上昇しており、負債依存度の変化を示唆しています。調整後財務レバレッジ比率も同様の傾向を示しています。

財務データに基づき、過去5年間の財務状況を分析します。株主資本は、2020年から2022年まで一貫して増加傾向にありましたが、2023年と2024年には減少しています。2020年の45,030百万米ドルから2022年には67,792百万米ドルまで増加し、その後2024年には63,072百万米ドルとなりました。

調整後自己資本も株主資本と同様の傾向を示しています。2020年の43,120百万米ドルから2022年には65,881百万米ドルまで増加し、2024年には61,170百万米ドルとなっています。調整後自己資本は、株主資本よりも若干低い水準で推移しています。

自己資本利益率は、2020年の14.27%から2021年には16.77%に上昇し、2022年には14.65%に低下、2023年には15.75%に上昇しました。しかし、2024年には9.53%に大幅に低下しています。

調整後自己資本利益率も、自己資本利益率と同様のパターンを示しています。2020年の14.9%から2021年には17.32%に上昇し、2022年には15.08%に低下、2023年には16.24%に上昇しました。そして、2024年には9.82%に低下しています。調整後自己資本利益率は、自己資本利益率よりも若干高い水準で推移しています。

株主資本の推移

2020年から2022年まで増加し、2023年と2024年に減少。

調整後自己資本の推移

株主資本と同様の傾向を示し、2020年から2022年まで増加し、2023年と2024年に減少。

自己資本利益率の推移

2021年にピークを迎え、その後変動し、2024年に大幅に低下。

調整後自己資本利益率の推移

自己資本利益率と同様のパターンを示し、2024年に大幅に低下。

全体として、自己資本は増加傾向から減少傾向に転じており、利益率は2024年に大幅に低下していることが示唆されます。この利益率の低下は、収益性の悪化または資本構成の変化による可能性があります。詳細な分析のためには、他の財務指標や外部環境要因との関連性を考慮する必要があります。

総資産は、2020年末の235,194百万米ドルから2024年末の279,761百万米ドルへと、一貫して増加傾向にあります。この5年間の増加率は約18.9%です。調整後総資産も同様に、2020年末の233,284百万米ドルから2024年末の277,859百万米ドルへと増加しており、総資産の増加とほぼ一致しています。

総資産利益率

総資産利益率は、2020年の2.73%から2021年には4.09%へと大幅に改善しました。しかし、その後は2022年の3.76%、2023年の3.71%と低下し、2024年には2.15%まで減少しています。この傾向は、収益性が資産規模の増加に比例して改善されていないことを示唆しています。

調整後総資産利益率

調整後総資産利益率は、総資産利益率と同様のパターンを示しています。2020年の2.76%から2021年には4.13%へと上昇し、その後2022年の3.79%、2023年の3.73%と低下、そして2024年には2.16%まで減少しています。調整後の利益率も、調整前と同様に、収益性の低下を示唆しています。

総資産と調整後総資産は増加しているにもかかわらず、総資産利益率と調整後総資産利益率が2021年をピークに低下していることは、資産の効率的な活用が課題となっている可能性を示唆しています。利益率の低下は、収益の伸びが資産の増加に追いついていない、またはコストが増加していることによる可能性があります。2024年の利益率の顕著な低下は、さらなる分析を必要とする重要な兆候です。