長期活動比の分析
四半期データ
活動比率は、企業が売掛金の回収や在庫の管理など、日常業務をどれだけ効率的に遂行しているかを測定します。
有料ユーザー向けエリア
無料で試す
今週はAmerican Airlines Group Inc.ページが無料で利用できます。
データは背後に隠されています: .
これは 1 回限りの支払いです。自動更新はありません。
私たちは受け入れます:
長期活動比(サマリー)
American Airlines Group Inc.、長期活動率(四半期データ)
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-Q (報告日: 2020-09-30), 10-Q (報告日: 2020-06-30), 10-Q (報告日: 2020-03-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-Q (報告日: 2019-09-30), 10-Q (報告日: 2019-06-30), 10-Q (報告日: 2019-03-31).
- 固定資産回転率の動向
-
2019年の第3四半期以降、固定資産回転率は投資効率の低下を示し、2020年後半にかけて大幅に減少した。特に2020年第2四半期には0.42まで低下し、その後徐々に回復傾向を示しているが、2023年第4四半期までに1.75前後まで回復したものの、2019年頃の水準には及ばない状態で推移している。
また、オペレーティングリースおよび使用権資産を含む場合も、同様に低下の傾向が見られ、その後の回復も限定的に留まり、2023年第4四半期には1.36となっている。これにより、資産の効率的な利用度がコロナ禍の影響を受け、その後緩やかに改善していることが示唆される。
- 総資産回転率の推移
-
総資産回転率は2019年の第3四半期以降、一定の低下を見せている。2020年第2四半期には0.19まで落ち込み、その後の回復傾向は緩やかであり、2023年には0.84まで増加したが、依然としてパンデミック前の2019年水準（約0.76）には届いていない。
この傾向は、資産全体の効率的な運用がパンデミックによる業績悪化から徐々に改善していることを示している。ただし、回転率の水準は依然として低く、資産の効率性には未だ制約があると考えられる。
- 営業活動や資産効率性に関する総合的考察
- これらの指標の動向から、2020年のコロナ禍により航空会社の資産利用効率と総資産の運用効率が著しく低下したことは明らかである。回復期に入ったものの、指標はパンデミック前の状況に完全には戻っていない。資産の回転性改善には一定の時間を要しており、資産ポートフォリオの最適化や運用効率化の必要性も示唆される。
固定資産回転率
American Airlines Group Inc.、固定資産純回転率、計算式(四半期データ)
| 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | 2020/12/31 | 2020/09/30 | 2020/06/30 | 2020/03/31 | 2019/12/31 | 2019/09/30 | 2019/06/30 | 2019/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||||||||||||||||||||||
| 営業収益 | ||||||||||||||||||||||||||
| 有形固定資産、ネット | ||||||||||||||||||||||||||
| 長期活動率 | ||||||||||||||||||||||||||
| 固定資産回転率1 | ||||||||||||||||||||||||||
| ベンチマーク | ||||||||||||||||||||||||||
| 固定資産回転率競合 他社2 | ||||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Uber Technologies Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Union Pacific Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| United Airlines Holdings Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| United Parcel Service Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-Q (報告日: 2020-09-30), 10-Q (報告日: 2020-06-30), 10-Q (報告日: 2020-03-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-Q (報告日: 2019-09-30), 10-Q (報告日: 2019-06-30), 10-Q (報告日: 2019-03-31).
1 Q4 2023 計算
固定資産回転率 = (営業収益Q4 2023
+ 営業収益Q3 2023
+ 営業収益Q2 2023
+ 営業収益Q1 2023)
÷ 有形固定資産、ネット
= ( + + + )
÷ =
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 営業収益についての分析
- 2019年第1四半期から2023年第4四半期までの期間において、営業収益は全体的に増加傾向を示している。ただし、2020年の第一四半期（2020/03/31）には大幅な減少が見られ、特に2020年6月から12月にかけては激しい変動が観察される。これは、新型コロナウイルス感染症の影響により、航空業界全体で需要の減少と収益の悪化があったことを反映していると考えられる。その後は、2021年以降に収益が回復し、2022年には過去の高水準に近い売上高を維持した。2023年度にはやや減少傾向がみられるものの、依然として2019年の水準を上回る収益を確保している。
- 有形固定資産の動向
- 有形固定資産の純額は、2019年の344億ドルから2023年には約303億ドルに増加しており、全体としては微増の傾向にある。ただし、2020年から2021年にかけては一旦減少し、その後の回復局面において微増しているため、資産の減少は一時的なものと推測される。これは、COVID-19の影響による運航停止や資産売却等の影響による短期的な資産の減少と考えられる。
- 固定資産回転率の推移
- 固定資産回転率は、2019年の1.31から2023年の1.75まで一貫して増加している。これは、固定資産に対する収益力の向上を示唆しており、資産の効率的な運用と収益性の改善を意味している可能性が高い。特に、2020年以降の回復局面で顕著な伸びを見せており、同期間における資産利用効率が向上していることを示している。
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)
American Airlines Group Inc.、固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)、計算式(四半期データ)
| 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | 2020/12/31 | 2020/09/30 | 2020/06/30 | 2020/03/31 | 2019/12/31 | 2019/09/30 | 2019/06/30 | 2019/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||||||||||||||||||||||
| 営業収益 | ||||||||||||||||||||||||||
| 有形固定資産、ネット | ||||||||||||||||||||||||||
| オペレーティングリース使用権資産 | ||||||||||||||||||||||||||
| 有形固定資産(オペレーティング・リース、使用権資産を含む) | ||||||||||||||||||||||||||
| 長期活動率 | ||||||||||||||||||||||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)1 | ||||||||||||||||||||||||||
| ベンチマーク | ||||||||||||||||||||||||||
| 固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む)競合 他社2 | ||||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Uber Technologies Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Union Pacific Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| United Airlines Holdings Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| United Parcel Service Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-Q (報告日: 2020-09-30), 10-Q (報告日: 2020-06-30), 10-Q (報告日: 2020-03-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-Q (報告日: 2019-09-30), 10-Q (報告日: 2019-06-30), 10-Q (報告日: 2019-03-31).
1 Q4 2023 計算
固定資産回転率(オペレーティングリース、使用権資産を含む) = (営業収益Q4 2023
+ 営業収益Q3 2023
+ 営業収益Q2 2023
+ 営業収益Q1 2023)
÷ 有形固定資産(オペレーティング・リース、使用権資産を含む)
= ( + + + )
÷ =
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 営業収益の動向
- 2019年度から2023年度にかけて、営業収益は全体的に増加傾向を示している。特に2021年度に大幅な増収を記録し、その後も高い水準を維持している。2020年度にはコロナウイルスの影響により収益が減少したが、その後の回復傾向が見られる。
- 有形固定資産の推移
- 有形固定資産は、2019年度から2023年度にかけて概ね一定もしくはわずかに増加している。総資産の規模は比較的安定しており、資産の維持・更新が継続されていることを示唆している。
- 固定資産回転率の変化
- 固定資産回転率は、2019年度の最初は非記載ながら、2020年度は低い値（0.44）にまで下落したが、その後は漸増し、2022年度には1.39と高い水準に達している。これは資産効率の改善を示す指標であり、資産を活用した収益生成能力が向上していることを示唆している。
- 総合的な分析
- コロナ禍の影響を受けながらも、収益の回復と資産効率の改善が顕著である。営業収益の回復を背景に、固定資産の価値も維持されており、資産の効率的な運用が進んでいると考えられる。今後も収益性と資産効率の継続的な改善が期待される。
総資産回転率
American Airlines Group Inc.、総資産回転率、計算式(四半期データ)
| 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | 2020/12/31 | 2020/09/30 | 2020/06/30 | 2020/03/31 | 2019/12/31 | 2019/09/30 | 2019/06/30 | 2019/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||||||||||||||||||||||
| 営業収益 | ||||||||||||||||||||||||||
| 総資産 | ||||||||||||||||||||||||||
| 長期活動率 | ||||||||||||||||||||||||||
| 総資産回転率1 | ||||||||||||||||||||||||||
| ベンチマーク | ||||||||||||||||||||||||||
| 総資産回転率競合 他社2 | ||||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Uber Technologies Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Union Pacific Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| United Airlines Holdings Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| United Parcel Service Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-Q (報告日: 2020-09-30), 10-Q (報告日: 2020-06-30), 10-Q (報告日: 2020-03-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-Q (報告日: 2019-09-30), 10-Q (報告日: 2019-06-30), 10-Q (報告日: 2019-03-31).
1 Q4 2023 計算
総資産回転率 = (営業収益Q4 2023
+ 営業収益Q3 2023
+ 営業収益Q2 2023
+ 営業収益Q1 2023)
÷ 総資産
= ( + + + )
÷ =
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 全体的な収益動向について
- 営業収益は2019年3月期から2023年12月期にかけて変動しつつも、全体として増加傾向を示している。特に2022年と2023年の期間には大きな回復が見られ、2022年6月期以降は水準を維持しつつ、2023年においても高水準を維持していることが注目される。
- 異常値または変動のパターンについて
- 2020年前半では、新型コロナウイルス感染症の影響により、2020年3月期の収益が前期比で大きく減少し、その後も収益の回復が緩やかであった。2020年3月期以降、コロナ禍による打撃からのリカバリーが進む中、2021年には収益が顕著に回復し、2022年にはピークに近い水準に達している。2023年においては安定した収益水準を維持している。
- 総資産の推移と資産効率
- 総資産は2019年から2023年にかけて変動しつつも、全体的にはやや縮小傾向を示している。特に2020年と2023年の期間での総資産の減少傾向が顕著である。ただし、総資産回転率は2019年の水準から2023年にかけて上昇傾向にあり、資産の効率的な運用が進んでいることを示唆している。2020年には一時的に低下しているものの、その後は改善の兆しを見せている。
- 資産回転率について
- 総資産回転率は2019年に0.76をピークに、その後は2020年に0.28まで低下したが、その後持ち直し、2023年9月期には0.84に達している。これは、資産を効率よく利用して収益を生み出す能力が回復していることを示している。特に2022年以降は、回転率の安定と向上が顕著であり、経営効率の改善を反映していると考えられる。
自己資本回転率
American Airlines Group Inc.、自己資本回転率、計算式(四半期データ)
| 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | 2020/12/31 | 2020/09/30 | 2020/06/30 | 2020/03/31 | 2019/12/31 | 2019/09/30 | 2019/06/30 | 2019/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | ||||||||||||||||||||||||||
| 営業収益 | ||||||||||||||||||||||||||
| 自己資本(赤字) | ||||||||||||||||||||||||||
| 長期活動率 | ||||||||||||||||||||||||||
| 自己資本回転率1 | ||||||||||||||||||||||||||
| ベンチマーク | ||||||||||||||||||||||||||
| 自己資本回転率競合 他社2 | ||||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| Uber Technologies Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| Union Pacific Corp. | ||||||||||||||||||||||||||
| United Airlines Holdings Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
| United Parcel Service Inc. | ||||||||||||||||||||||||||
レポートに基づく: 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31), 10-K (報告日: 2020-12-31), 10-Q (報告日: 2020-09-30), 10-Q (報告日: 2020-06-30), 10-Q (報告日: 2020-03-31), 10-K (報告日: 2019-12-31), 10-Q (報告日: 2019-09-30), 10-Q (報告日: 2019-06-30), 10-Q (報告日: 2019-03-31).
1 Q4 2023 計算
自己資本回転率 = (営業収益Q4 2023
+ 営業収益Q3 2023
+ 営業収益Q2 2023
+ 営業収益Q1 2023)
÷ 自己資本(赤字)
= ( + + + )
÷ =
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
- 営業収益の推移について
- 2019年から2023年にかけて、営業収益は全体的に増加傾向を示している。ただし、2020年の第一四半期には大きな落ち込みがみられ、その後の四半期では回復傾向にあることから、特にCOVID-19パンデミックの影響を受けた可能性が高い。2022年以降は収益水準が高水準で維持されており、2023年も平均的な収益レベルを保っていることが観察できる。
- 自己資本の動向について
- 自己資本（赤字を含む）の推移を見ると、2019年はマイナスの範囲にとどまっており、特に2020年にはそれが拡大し、最大で-8,945百万米ドルに達した。その後は一定の改善の兆しを示しているものの、2023年まで赤字状態が続いている。特に2020年の第2四半期以降は大きく負の自己資本が拡大し、企業の財務的な脆弱性を示唆している。
- 収益と自己資本の関係について
- 収益が増加している時期と自己資本の状態には必ずしも相関が見られない。たとえば、2022年には収益が高水準を維持している一方、自己資本は依然として赤字の状態である。これにより、収益の増加のみでは自己資本の改善が十分ではないことを示唆している。経営の財務戦略や負債負担の状況に関して追加的な分析が必要と考えられる。
- 総合的な見解
- 全体としては、収益はパンデミックの影響からの回復を経て持ち直してきているが、自己資本の赤字は継続しており、財務の安定性に課題を抱えている。収益の増加と自己資本の改善を図るには、コスト管理や負債削減策の強化が求められる。今後も収益が増加傾向を維持しつつ、負債や資本構造の健全化に注力する必要がある。