American Airlines Group Inc. (NASDAQ:AAL)

分析の結果、税金関連の引当金において顕著な変動が見られます。当期法人税引当金(給付金)は、2019年から2020年にかけて減少した後、2021年にマイナスの値を示し、2022年以降はほぼゼロで推移しています。これは、税制上の給付金が一時的に発生し、その後安定した状態に戻ったことを示唆しています。

繰延所得税引当金(福利厚生)

2019年には560百万米ドルであった繰延所得税引当金(福利厚生)は、2020年に大幅な減少（-2568百万米ドル）を示し、2021年にはさらに減少（-555百万米ドル）しました。2022年には65百万米ドルに増加し、2023年には299百万米ドルと、回復傾向を示しています。この変動は、福利厚生に関連する将来の税務上の影響の評価変更、または関連する会計基準の変更を反映している可能性があります。

所得税引当金(優遇措置)

所得税引当金(優遇措置)は、繰延所得税引当金(福利厚生)と同様のパターンを示しています。2019年には570百万米ドルであったものが、2020年に-2568百万米ドルと大幅な減少を示し、2021年には-555百万米ドルと減少しました。2022年には59百万米ドルに増加し、2023年には299百万米ドルと回復しています。これは、税制上の優遇措置の利用状況の変化、または関連する会計処理の変更を示唆しています。

全体として、2020年から2021年にかけて税金関連の引当金に大きな変動が見られましたが、2022年以降は回復傾向にあります。これらの変動は、一時的な税務上の影響、会計基準の変更、または事業環境の変化によって引き起こされた可能性があります。詳細な分析のためには、これらの変動の根本的な原因を特定するための追加的な情報が必要です。

分析期間において、法定連邦所得税率は一貫して21%で推移しています。

実効所得税率

2019年から2023年にかけて、実効所得税率は変動しています。2019年の25.27%から2020年には22.42%に低下し、2021年には21.78%まで減少しました。その後、2022年には31.72%に大幅に上昇し、2023年には26.67%に低下しています。この変動は、課税所得の構成や税額控除の利用状況の変化に起因する可能性があります。

実効税率と法定税率の差は、税務上の調整や特定の税制上の優遇措置の影響を示唆しています。2022年の実効税率の上昇は、一時的な要因または税制変更による影響である可能性があります。2023年の実効税率は、2021年と2020年の水準に近づいていますが、2019年の水準を下回っています。

営業損失およびその他の繰越は、2019年から2021年にかけて増加傾向にあり、2022年と2023年にはわずかに減少しています。2019年の2103百万米ドルから2021年には4612百万米ドルへと大幅に増加し、その後2023年には4238百万米ドルとなっています。

ロイヤリティプログラムの責任

ロイヤリティプログラムの責任は、2019年から2023年にかけて一貫して減少しています。2019年の1755百万米ドルから2023年には1774百万米ドルと、減少幅は限定的です。

リースに関する数値は、2019年から2023年にかけて一貫して減少しています。2019年の2077百万米ドルから2023年には1758百万米ドルへと減少しています。

年金

年金に関する数値は、2019年から2023年にかけて一貫して減少しています。2019年の1229百万米ドルから2023年には434百万米ドルへと大幅に減少しています。

年金以外の退職後給付

年金以外の退職後給付は、2019年から2021年にかけて増加し、その後2022年と2023年には減少しています。2019年の145百万米ドルから2020年には203百万米ドル、2021年には214百万米ドルと増加しましたが、2023年には274百万米ドルとなっています。

家賃費用は、2019年から2020年にかけて減少した後、2021年にわずかに増加し、2022年に再び増加、2023年には減少しています。2019年の126百万米ドルから2023年には84百万米ドルとなっています。

代替ミニマム税額 (AMT) 控除繰越は、2019年に90百万米ドルと記録されていますが、2020年以降はデータがありません。

他

「他」の項目は、2019年から2020年にかけて増加し、その後2021年から2023年にかけて減少しています。2019年の643百万米ドルから2020年には875百万米ドルと増加しましたが、2023年には902百万米ドルとなっています。

繰延税金資産は、2019年から2022年まで増加傾向にあり、2023年には減少しています。2019年の8168百万米ドルから2022年には9832百万米ドルと増加しましたが、2023年には9464百万米ドルとなっています。

評価引当金

評価引当金は、2019年から2022年まで-34百万米ドルで横ばいでしたが、2023年には-22百万米ドルとわずかに増加しています。

繰延税金純資産

繰延税金純資産は、2019年から2022年まで増加傾向にあり、2023年には減少しています。2019年の8134百万米ドルから2022年には9813百万米ドルと増加しましたが、2023年には9442百万米ドルとなっています。

減価償却費の短縮は、2019年から2023年にかけて一貫して減少しています。2019年の-5196百万米ドルから2023年には-4503百万米ドルへと減少しています。

リースに関する数値（負の値）は、2019年から2023年にかけて一貫して減少しています。2019年の-1979百万米ドルから2023年には-1798百万米ドルへと減少しています。

「他」の項目（負の値）は、2019年から2023年にかけて一貫して減少しています。2019年の-343百万米ドルから2023年には-262百万米ドルへと減少しています。

繰延税金負債は、2019年から2023年にかけて一貫して減少しています。2019年の-7518百万米ドルから2023年には-6563百万米ドルへと減少しています。

正味繰延税金資産 (負債)

正味繰延税金資産 (負債) は、2019年から2022年まで増加傾向にあり、2023年には減少しています。2019年の616百万米ドルから2022年には3089百万米ドルと増加しましたが、2023年には2879百万米ドルとなっています。

繰延税金資産は、2019年末の645百万米ドルから、2020年末には3239百万米ドルへと大幅に増加しました。この増加は、主に税務上の損失の発生と、それに関連する将来の節税効果の認識によるものと考えられます。2021年末には3556百万米ドルと、引き続き高い水準を維持しましたが、2022年末には3099百万米ドル、2023年末には2888百万米ドルと、緩やかな減少傾向を示しています。これは、税務上の損失の活用が進んだこと、または税務上の利益の増加によるものと推測されます。

繰延税金資産の推移

2019年末：645百万米ドル

2020年末：3239百万米ドル

2021年末：3556百万米ドル

2022年末：3099百万米ドル

2023年末：2888百万米ドル

繰延税金負債は、2019年末の29百万米ドルから、2020年末には9百万米ドルへと減少しました。その後、2021年末には9百万米ドル、2022年末には10百万米ドルと小幅な変動が見られ、2023年末には9百万米ドルに戻っています。全体として、繰延税金負債は比較的安定しており、大きな変動は見られません。

繰延税金負債の推移

2019年末：29百万米ドル

2020年末：9百万米ドル

2021年末：9百万米ドル

2022年末：10百万米ドル

2023年末：9百万米ドル

繰延税金資産と繰延税金負債の差額は、2019年末には616百万米ドルでしたが、2020年末には3230百万米ドルへと大幅に拡大しました。その後、2021年末には3547百万米ドル、2022年末には3089百万米ドル、2023年末には2879百万米ドルと、減少傾向にありますが、依然として高水準を維持しています。この差額の大きさは、将来の税務上の節税効果が大きく、財務状況にプラスの影響を与える可能性があることを示唆しています。

総資産は、2019年から2021年にかけて増加傾向にあり、59,995百万米ドルから66,467百万米ドルへと増加した。しかし、2022年には64,716百万米ドルに減少し、2023年には63,058百万米ドルへと減少を継続した。調整後総資産も同様の傾向を示している。

総負債は、2019年から2021年にかけて一貫して増加し、60,113百万米ドルから73,807百万米ドルへと増加した。2022年には70,515百万米ドルに減少し、2023年には68,260百万米ドルへと減少した。調整後総負債も同様のパターンを示している。

株主の赤字は、2019年の-118百万米ドルから、2020年には-6,867百万米ドル、2021年には-7,340百万米ドルへと大幅に拡大した。2022年には-5,799百万米ドルに縮小し、2023年には-5,202百万米ドルへと縮小を継続した。調整後株主赤字も同様の傾向を示している。

当期純利益(損失)は、2019年に1,686百万米ドルの利益であったが、2020年には-8,885百万米ドルの損失に転落した。2021年には-1,993百万米ドルの損失が継続し、2022年には127百万米ドルのわずかな利益を記録した。2023年には822百万米ドルの利益へと増加した。調整後当期純利益(損失)も同様の傾向を示し、損失の規模が縮小し、最終的に利益へと転換した。

総資産の推移

2019年から2021年にかけて増加し、その後減少。

総負債の推移

2019年から2021年にかけて増加し、その後減少。

株主赤字の推移

2019年から2021年にかけて拡大し、その後縮小。

当期純利益(損失)の推移

2019年に利益を計上後、2020年と2021年に損失を計上し、2022年にわずかな利益を計上、2023年に利益を増加。

純利益率は、2019年から2023年にかけて変動しています。2019年の3.68%から2020年には-51.25%に大幅に低下し、2021年には-6.67%に改善しました。その後、2022年には0.26%に上昇し、2023年には1.56%に増加しています。調整後の当期純利益率も同様の傾向を示しており、2020年には-66.06%と最も低い水準に落ち込み、2023年には2.12%に回復しています。

総資産回転率は、2020年に0.28と大幅に低下しましたが、その後は一貫して上昇しています。2021年には0.45に、2022年には0.76に、そして2023年には0.84に増加しています。調整後の総資産回転率も同様の傾向を示しており、2023年には0.88に達しています。これらの指標は、資産の利用効率が改善していることを示唆しています。

総資産利益率は、2019年の2.81%から2020年には-14.33%に低下し、2021年には-3%に留まりました。しかし、2022年には0.2%に上昇し、2023年には1.3%に増加しています。調整後の総資産利益率も同様のパターンを示しており、2023年には1.86%に達しています。これらの指標は、資産から生み出される利益が徐々に改善していることを示しています。

財務レバレッジ比率と自己資本利益率については、データが提供されていません。したがって、これらの指標に関する分析はできません。

当期純利益(損失)は、2019年の16億8600万米ドルから、2020年には88億8500万米ドルの損失へと大きく減少しました。2021年には損失は19億9300万米ドルに縮小しましたが、依然として赤字でした。2022年には1億2700万米ドルの利益に転換し、2023年には8億2200万米ドルへと増加しました。

調整後当期純利益(損失)も同様の傾向を示しています。2019年の22億4600万米ドルから、2020年には114億5300万米ドルの損失に転落しました。2021年には損失は25億4800万米ドルに減少しましたが、依然として赤字でした。2022年には1億9200万米ドルの利益に転換し、2023年には11億2100万米ドルへと増加しました。調整後の数値は、当期純利益(損失)よりも変動幅が大きくなっています。

純利益率

2019年には3.68%でしたが、2020年には-51.25%に急落しました。2021年には-6.67%に改善しましたが、依然としてマイナスでした。2022年には0.26%に上昇し、2023年には1.56%へと増加しました。純利益率は、当期純利益(損失)の変動を反映しています。

当期純利益率(調整後)

2019年には4.91%でしたが、2020年には-66.06%に大幅に低下しました。2021年には-8.53%に改善しましたが、依然としてマイナスでした。2022年には0.39%に上昇し、2023年には2.12%へと増加しました。調整後の純利益率は、純利益率よりも変動幅が大きく、調整項目の影響が示唆されます。

全体として、2020年は大きな損失を計上しましたが、2021年以降は徐々に回復し、2023年には利益を計上しています。調整後の指標は、調整項目の影響により、当期純利益率よりも変動が大きくなっています。純利益率と調整後純利益率は、両年度とも改善傾向にあります。

総資産は、2019年から2023年にかけて変動している。2019年末の59995百万米ドルから2020年末には62008百万米ドルに増加したが、その後2021年末には66467百万米ドルへとさらに増加した。2022年末には64716百万米ドルに減少し、2023年末には63058百万米ドルとなった。調整後総資産も同様の傾向を示しており、2019年末の59350百万米ドルから2023年末の60170百万米ドルへと増加している。

総資産回転率

総資産回転率は、2020年に大幅に低下し、0.28となった。これは、総資産に対する収益の創出効率が低下したことを示唆している。2021年には0.45に回復し、2022年には0.76に上昇した。2023年には0.84に増加し、総資産の利用効率が向上していることが示唆される。

調整後総資産回転率

調整後総資産回転率も、総資産回転率と同様に、2020年に大幅な低下を示し、0.3となった。その後、2021年には0.47に、2022年には0.79に上昇し、2023年には0.88に増加した。調整後の回転率も、資産の効率的な活用が進んでいることを示している。

総資産回転率と調整後総資産回転率の推移を比較すると、両者の傾向は類似している。2020年の大幅な低下は、外部環境の変化による影響が大きいと考えられる。2021年以降の回復傾向は、事業活動の正常化と効率化の進展を反映している可能性がある。調整後総資産回転率の方が若干高い値を示しており、調整項目の影響で資産効率が改善されている可能性が考えられる。

総資産は、2019年から2021年にかけて増加傾向にあります。2019年末の59,995百万米ドルから、2021年末には66,467百万米ドルへと増加しました。しかし、2022年末には64,716百万米ドルに減少し、2023年末には63,058百万米ドルへと減少傾向が続いています。

調整後総資産も、総資産と同様の傾向を示しています。2019年末の59,350百万米ドルから、2021年末には62,911百万米ドルへと増加しましたが、その後は2022年末に61,617百万米ドル、2023年末には60,170百万米ドルと減少しています。調整後総資産の減少幅は、総資産の減少幅と比較して小さいです。

株主の赤字は、2019年末の-118百万米ドルから、2020年末には-6,867百万米ドルへと大幅に増加しました。2021年末には-7,340百万米ドルとさらに増加し、2022年末には-5,799百万米ドル、2023年末には-5,202百万米ドルと減少傾向に転じています。しかし、依然として赤字の状態が続いています。

調整後株主赤字も、株主の赤字と同様の傾向を示しています。2019年末の-734百万米ドルから、2020年末には-10,097百万米ドルへと大幅に増加しました。2021年末には-10,887百万米ドルとさらに増加し、2022年末には-8,888百万米ドル、2023年末には-8,081百万米ドルと減少傾向に転じています。調整後株主赤字の絶対値は、株主の赤字の絶対値よりも大きくなっています。

財務レバレッジ比率および調整後財務レバレッジ比率のデータは提供されていません。したがって、これらの指標に関する分析はできません。

当期純利益(損失)は、2019年の16億8600万米ドルから、2020年には-88億8500万米ドルへと大幅な損失に転落しました。2021年には損失は-19億9300万米ドルに縮小しましたが、依然として赤字でした。2022年には1億2700万米ドルとわずかに黒字に転換し、2023年には8億2200万米ドルと大幅な利益を計上しました。

調整後当期純利益(損失)も同様の傾向を示しており、2019年の22億4600万米ドルから、2020年には-114億5300万米ドルへと大きく減少しました。2021年には-25億4800万米ドル、2022年には1億9200万米ドルと改善し、2023年には11億2100万米ドルと大幅な増加となりました。調整後の数値は、当期純利益(損失)の変動をより大きく反映しています。

株主の赤字は、2019年の-1億1800万米ドルから、2020年には-68億6700万米ドル、2021年には-73億4000万米ドル、2022年には-57億9900万米ドルと一貫して増加しました。2023年には-52億200万米ドルとなり、増加幅は鈍化しました。

調整後株主赤字も同様の傾向を示しており、2019年の-7億3400万米ドルから、2020年には-100億9700万米ドル、2021年には-108億8700万米ドル、2022年には-88億8800万米ドルと増加しました。2023年には-80億8100万米ドルとなり、赤字幅は縮小しました。調整後の数値は、株主赤字の変動をより大きく反映しています。

自己資本利益率および調整後自己資本利益率は、データに数値が提供されていません。したがって、これらの指標に関する分析はできません。

当期純利益(損失)は、2019年の16億8600万米ドルから、2020年には-88億8500万米ドルへと大幅な損失に転落しました。2021年には損失は-19億9300万米ドルに縮小しましたが、依然として赤字でした。2022年には1億2700万米ドルとわずかに黒字に転換し、2023年には8億2200万米ドルと大幅に増加しました。

調整後当期純利益(損失)も同様の傾向を示し、2019年の22億4600万米ドルから、2020年には-114億5300万米ドルへと大きく減少しました。2021年には-25億4800万米ドル、2022年には1億9200万米ドルと改善し、2023年には11億2100万米ドルと増加しました。調整後の数値は、当期純利益(損失)の変動をより大きく反映しています。

総資産は、2019年の5万9995百万米ドルから、2020年には6万2008百万米ドル、2021年には6万6467百万米ドルと増加しました。2022年には6万4716百万米ドルに減少し、2023年には6万3058百万米ドルとなりました。全体的に、総資産は比較的安定していますが、2021年をピークに減少傾向にあります。

調整後総資産も同様のパターンを示し、2019年の5万9350百万米ドルから、2020年には5万8769百万米ドル、2021年には6万2911百万米ドルと増加しました。2022年には6万1617百万米ドルに減少し、2023年には6万170百万米ドルとなりました。調整後の総資産は、総資産の変動とほぼ一致しています。

総資産利益率は、2019年の2.81%から、2020年には-14.33%へと大幅に低下しました。2021年には-3%に改善し、2022年には0.2%とわずかに上昇し、2023年には1.3%となりました。利益率の改善は、純利益の増加と総資産の安定を反映しています。

調整後総資産利益率も同様の傾向を示し、2019年の3.78%から、2020年には-19.49%へと大きく低下しました。2021年には-4.05%に改善し、2022年には0.31%とわずかに上昇し、2023年には1.86%となりました。調整後の利益率は、調整後の純利益の変動を反映し、総資産利益率よりも大きく変動しています。