Workday Inc. (NASDAQ:WDAY)

総資産利益率（ROA）は、2021年から2023年にかけて変動し、2021年には-3.24%を記録しました。2022年には0.28%に改善しましたが、2023年には再び-2.72%に低下しました。2024年には大幅に改善し8.39%に達し、その後2025年には2.93%に減少し、2026年には3.83%に若干上昇しました。この変動は、資産の効率的な活用における課題と改善の繰り返しを示唆しています。

財務レバレッジ比率

財務レバレッジ比率は、2021年の2.66から2024年の2.04まで一貫して低下傾向にありました。2025年には1.99まで低下し、2026年には2.32に若干上昇しました。この傾向は、負債の利用における慎重な姿勢、または負債の削減を示唆している可能性があります。

自己資本利益率（ROE）は、ROAと同様に、2021年から2023年にかけて変動しました。2021年には-8.62%を記録し、2022年には0.65%に改善されましたが、2023年には-6.57%に再び低下しました。2024年には大幅な改善が見られ17.09%に達し、その後2025年には5.82%に減少し、2026年には8.88%に上昇しました。ROEの変動は、株主資本に対する収益性の変化を示しており、ROAの変動と類似したパターンを示しています。ROEの改善は、資本の効率的な活用と株主価値の向上を示唆している可能性があります。

純利益率は、2021年から2023年にかけて変動し、マイナスからプラスへと推移した後、再びマイナスに転落しました。2021年には-6.54%でしたが、2022年には0.57%に改善、2023年には-5.9%に低下しました。その後、2024年には大幅に上昇し19.02%に達しましたが、2025年には6.23%に減少し、2026年には7.26%となりました。この変動は、収益性における不安定性を示唆しています。

資産回転率

資産回転率は、2021年から2024年にかけて一貫して低下しました。2021年の0.5から、2024年には0.44に減少しています。しかし、2025年には0.47に若干上昇し、2026年には0.53に増加しました。この傾向は、資産の効率的な活用が一時的に低下した後、改善に向かっている可能性を示唆しています。

財務レバレッジ比率は、2021年から2024年にかけて減少傾向にありましたが、2025年以降は増加に転じています。2021年の2.66から、2024年には2.04に低下しました。その後、2025年には1.99にさらに低下しましたが、2026年には2.32に上昇しました。この変動は、財務構造におけるレバレッジの利用状況の変化を示しています。

自己資本利益率 (ROE)

自己資本利益率は、純利益率と同様に、2021年から2023年にかけて変動し、マイナスからプラスへと推移した後、再びマイナスに転落しました。2021年には-8.62%でしたが、2022年には0.65%に改善、2023年には-6.57%に低下しました。その後、2024年には大幅に上昇し17.09%に達しましたが、2025年には5.82%に減少し、2026年には8.88%となりました。ROEの変動は、株主資本に対する収益性の変化を反映しています。

全体として、これらの指標は、収益性、資産効率、財務レバレッジにおいて、変動と改善の兆候が見られることを示しています。特に、純利益率とROEの顕著な変動は、事業環境の変化や経営戦略の調整の影響を受けている可能性があります。

分析期間において、税負担率は変動を示しています。2021年度はデータが欠損しており、2022年度も同様です。2023年度には3.88%に上昇し、その後2024年度には0.82%に低下、2025年度には0.69%とさらに減少しています。

利息負担率は、2021年度と2022年度のデータが欠損しています。2023年度には0.76に上昇し、2024年度には0.85、2025年度には0.9と継続的に増加しています。この傾向は、金利費の増加または収益性の低下を示唆する可能性があります。

EBITマージン率は、分析期間を通じて大きな変動を示しています。2021年度には-4.78%とマイナスであり、2022年度には0.64%に改善しました。しかし、2023年度には-2.54%に再びマイナスに転じ、2024年度には6.47%と大幅に改善、2025年度には8.9%、2026年度には11.76%と継続的に上昇しています。この改善は、収益性の向上を示唆しています。

資産回転率は、2021年度の0.5から2024年度の0.44まで一貫して低下傾向にありましたが、2025年度には0.47、2026年度には0.53と若干の上昇が見られます。この指標は、資産をどれだけ効率的に収益に変換しているかを示しており、2024年度までの低下は、資産の利用効率の低下を示唆する可能性があります。2025年度と2026年度のわずかな上昇は、改善の兆候を示しています。

財務レバレッジ比率は、2021年度の2.66から2025年度の1.99まで低下傾向にありましたが、2026年度には2.32に上昇しています。この比率は、負債が自己資本に対してどの程度使用されているかを示しており、2025年度までの低下は、財務リスクの軽減を示唆する可能性があります。2026年度の上昇は、負債の利用が増加していることを示しています。

自己資本利益率 (ROE) は、2021年度には-8.62%とマイナスであり、2022年度には0.65%に改善しました。2023年度には-6.57%に再びマイナスに転じ、2024年度には17.09%と大幅に改善、2025年度には5.82%に低下、2026年度には8.88%と再び上昇しています。ROEの変動は、収益性、資産効率、財務レバレッジの変化を反映していると考えられます。

近年の財務実績を分析した結果、いくつかの重要な傾向が観察されます。

純利益率

純利益率は、2021年度に-6.54%とマイナスを示し、2022年度には0.57%に改善しました。しかし、2023年度には再び-5.9%に低下し、2024年度には大幅に上昇して19.02%となりました。その後、2025年度には6.23%に減少し、2026年度には7.26%と若干の上昇を見せています。全体として、純利益率は変動が大きく、2024年度に顕著な改善が見られるものの、その後の安定化傾向が示唆されます。

資産回転率

資産回転率は、2021年度の0.5から、2022年度の0.49、2023年度の0.46、2024年度の0.44と一貫して低下傾向にありました。しかし、2025年度には0.47に若干回復し、2026年度には0.53とさらに上昇しています。この傾向は、資産の効率的な活用が徐々に改善されている可能性を示唆しています。

総資産利益率 (ROA)

総資産利益率は、純利益率と同様に、2021年度に-3.24%とマイナスを示し、2022年度には0.28%に改善しました。2023年度には再び-2.72%に低下しましたが、2024年度には8.39%と大幅に上昇しました。その後、2025年度には2.93%に減少し、2026年度には3.83%と若干の上昇を見せています。ROAの変動は、純利益率の変動と相関関係があると考えられます。全体的に、ROAは2024年度にピークを迎え、その後は安定化傾向にあります。

これらの指標を総合的に見ると、収益性は大きく変動しているものの、資産効率は改善傾向にあることが示唆されます。特に、2024年度は収益性と資産効率の両面で顕著な改善が見られましたが、その後の成長は緩やかになっています。

分析期間において、税負担率は変動を示しています。2021年度はデータが欠損しており、2022年度も同様です。2023年度には3.88%に上昇し、2024年度には0.82%に低下、2025年度には0.69%とさらに低下しています。

利息負担率は、2021年度と2022年度のデータが欠損しています。2023年度には0.76に上昇し、2024年度には0.85、2025年度には0.9と継続的に上昇しています。これは、金利上昇や負債増加の可能性を示唆しています。

EBITマージン率は、分析期間を通じて大きな変動を示しています。2021年度には-4.78%とマイナスであり、2022年度には0.64%に改善しました。しかし、2023年度には-2.54%に再びマイナスに転じ、2024年度には6.47%と大幅に改善、2025年度には8.9%、2026年度には11.76%と継続的に上昇しています。これは、収益性の改善を示唆しています。

資産回転率は、2021年度の0.5から、2022年度の0.49、2023年度の0.46、2024年度の0.44と一貫して低下しました。2025年度には0.47に若干上昇し、2026年度には0.53と再び上昇しています。これは、資産の効率的な活用が改善傾向にあることを示唆しています。

総資産利益率（ROA）は、2021年度には-3.24%とマイナスであり、2022年度には0.28%に改善しました。2023年度には-2.72%に再びマイナスに転じ、2024年度には8.39%と大幅に改善、2025年度には2.93%に低下、2026年度には3.83%と再び上昇しています。ROAの変動は、EBITマージン率の変動と類似した傾向を示しており、収益性と資産効率がROAに影響を与えていると考えられます。

税負担率

2023年度に上昇後、2024年度と2025年度に低下。

利息負担率

2023年度から継続的に上昇。

EBITマージン率

大きな変動を示し、2024年度以降は改善傾向。

資産回転率

2024年度まで低下後、2025年度と2026年度に上昇。

総資産利益率 (ROA)

EBITマージン率と同様の変動を示し、2024年度以降は改善傾向。

分析期間において、税負担率は変動を示しています。2021年はデータが欠損しており、2022年も同様です。2023年には3.88%に上昇し、その後2024年には0.82%に低下、2025年には0.69%とさらに減少しています。

利息負担率は、2021年と2022年のデータが欠損しています。2023年には0.76%に上昇し、2024年には0.85%とさらに上昇、2025年には0.9%と継続的に増加しています。

EBITマージン率は、分析期間を通じて大きな変動を示しています。2021年には-4.78%とマイナスであり、2022年には0.64%に改善しました。しかし、2023年には再び-2.54%に低下し、2024年には6.47%と大幅に改善、2025年には8.9%に上昇し、2026年には11.76%とさらに上昇しています。全体として、EBITマージン率は改善傾向にあります。

純利益率は、EBITマージン率と同様に、分析期間を通じて変動しています。2021年には-6.54%とマイナスであり、2022年には0.57%に改善しました。2023年には-5.9%に低下しましたが、2024年には19.02%と大幅に改善、2025年には6.23%に低下し、2026年には7.26%に上昇しています。純利益率は、2024年の高い数値を除き、全体的に低い水準で推移しています。

税負担率

2023年以降、低下傾向にあります。

利息負担率

2023年以降、継続的に上昇しています。

EBITマージン率

2024年以降、顕著な改善が見られます。

純利益率

2024年に一時的に高い水準に達しましたが、その後は変動しています。