短期的な活動比率の分析
四半期データ
活動比率は、企業が売掛金の回収や在庫の管理など、日常業務をどれだけ効率的に遂行しているかを測定します。
短期活動比率(サマリー)
United Airlines Holdings Inc.、短期活動率(四半期データ)
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31).
在庫回転率は、2021年の第1四半期から第4四半期にかけて一貫して上昇し、11.54から25.06へと増加しました。この傾向は2022年も続き、40.54に達しました。2023年は40.82から34.41へと減少しましたが、その後は安定し、2025年の第2四半期には37.48に達しています。
売掛金回転率は、2021年の第1四半期の7.63から2022年の第4四半期には24.96へと大幅に増加しました。2023年には変動が見られ、21.47から28.3へと変化しましたが、2024年と2025年には23.99から25.37の範囲で推移しています。
買掛金回転率は、2021年の第1四半期の5.77から2022年の第4四半期には13.24へと上昇しました。その後、2023年には12.2から14.01の範囲で変動し、2024年と2025年には11.79から13.97の範囲で推移しています。
運転資本回転率は、2021年の第1四半期の5.72から第4四半期には6.98へと増加しました。2022年の第1四半期には大幅な増加が見られ35.17に達し、第4四半期には681.14という非常に高い値を示しました。しかし、2023年以降のデータは提供されていません。
在庫のローテーション日数は、2021年の第1四半期の32日から2022年の第4四半期には9日へと一貫して減少しました。その後、2023年から2025年の第2四半期にかけて10日から11日の範囲で安定しています。
売掛金のローテーション日数は、2021年の第1四半期の48日から2022年の第4四半期には15日へと減少しました。2023年には14日から17日の範囲で変動し、2024年と2025年には13日から15日の範囲で推移しています。
運転サイクルは、2021年の第1四半期の80日から2022年の第4四半期には24日へと大幅に短縮されました。2023年には23日から26日の範囲で変動し、2024年と2025年には24日から25日の範囲で推移しています。
買掛金のローテーション日数は、2021年の第1四半期の63日から2022年の第4四半期には28日へと減少しました。その後、2023年には29日から30日の範囲で変動し、2024年と2025年には26日から31日の範囲で推移しています。
キャッシュコンバージョンサイクルは、2021年の第1四半期の17日から2022年の第4四半期には-4日へと短縮されました。2023年には-3日から-7日の範囲で変動し、2024年と2025年には-2日から-7日の範囲で推移しています。負の値は、キャッシュが売掛金回収前に支払われることを示唆しています。
離職率
平均日数の比率
在庫回転率
United Airlines Holdings Inc.、在庫回転率、計算式(四半期データ)
| 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||||||||||||||||||||
| 営業収益 | 15,225) | 15,236) | 13,213) | 14,695) | 14,843) | 14,986) | 12,539) | 13,626) | 14,484) | 14,178) | 11,429) | 12,400) | 12,877) | 12,112) | 7,566) | 8,192) | 7,750) | 5,471) | 3,221) | ||||||
| 航空機燃料、スペア・パーツ(予備部品)および消耗品、ネット | 1,588) | 1,547) | 1,601) | 1,572) | 1,639) | 1,680) | 1,675) | 1,561) | 1,513) | 1,290) | 1,196) | 1,109) | 1,116) | 1,153) | 1,068) | 983) | 955) | 912) | 918) | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 在庫回転率1 | 36.76 | 37.48 | 36.06 | 36.30 | 34.16 | 33.12 | 32.73 | 34.41 | 34.69 | 39.44 | 40.82 | 40.54 | 36.51 | 30.89 | 27.13 | 25.06 | 20.79 | 16.00 | 11.54 | ||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||||
| 在庫回転率競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | 142.33 | 140.96 | 143.36 | 142.82 | 136.74 | 139.15 | 140.40 | 149.26 | 146.78 | 143.65 | 146.45 | 146.80 | 150.05 | 150.76 | 150.16 | 143.03 | 135.08 | 127.31 | 120.56 | ||||||
| Union Pacific Corp. | 31.39 | 31.52 | 32.46 | 31.53 | 31.34 | 29.91 | 31.29 | 32.46 | 31.35 | 33.38 | 34.44 | 33.57 | 30.77 | 29.66 | 31.22 | 35.11 | 31.95 | 29.89 | 29.29 | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
在庫回転率 = (営業収益Q3 2025
+ 営業収益Q2 2025
+ 営業収益Q1 2025
+ 営業収益Q4 2024)
÷ 航空機燃料、スペア・パーツ(予備部品)および消耗品、ネット
= (15,225 + 15,236 + 13,213 + 14,695)
÷ 1,588 = 36.76
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
営業収益は、2021年の第1四半期から第2四半期にかけて大幅に増加し、その後、2021年末にかけて緩やかな増加傾向を示しました。2022年の第1四半期には一時的に減少しましたが、第2四半期以降は力強い回復を見せ、2022年第3四半期には2021年の最高水準を超えました。2022年第4四半期には若干の減少が見られましたが、2023年を通じて安定した水準を維持し、2023年第2四半期には過去最高を更新しました。2023年第3四半期以降は、若干の変動が見られるものの、概ね安定した水準で推移し、2024年第2四半期には再び増加しました。2024年第3四半期には減少傾向が見られ、2024年第4四半期も減少しました。2025年の予測では、緩やかな増加傾向が示唆されています。
- 航空機燃料、スペア・パーツ(予備部品)および消耗品、ネット
- この項目の費用は、2021年の第1四半期から第4四半期にかけて緩やかに増加しました。2022年には、より顕著な増加傾向を示し、特に第2四半期以降は急増しました。2023年に入り、増加率は鈍化し、第2四半期から第4四半期にかけては安定した水準で推移しました。2024年に入り、若干の減少傾向が見られ、2025年の予測では、概ね安定した水準で推移すると予想されます。
- 在庫回転率
- 在庫回転率は、2021年の第1四半期から第4四半期にかけて一貫して上昇しました。この傾向は2022年にも続き、特に第3四半期と第4四半期には大幅な改善が見られました。2023年第1四半期には最高水準に達しましたが、その後は緩やかに低下し、2023年第4四半期までには2021年の水準に戻りました。2024年に入り、若干の上昇が見られましたが、2025年の予測では、概ね安定した水準で推移すると予想されます。
営業収益の増加と航空機燃料費用の増加は相伴っており、在庫回転率の上昇は効率的な在庫管理を示唆しています。しかし、2023年以降の在庫回転率の低下は、在庫管理の効率化の余地があることを示唆している可能性があります。
売掛金回転率
United Airlines Holdings Inc.、売掛金回転率、計算式(四半期データ)
| 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||||||||||||||||||||
| 営業収益 | 15,225) | 15,236) | 13,213) | 14,695) | 14,843) | 14,986) | 12,539) | 13,626) | 14,484) | 14,178) | 11,429) | 12,400) | 12,877) | 12,112) | 7,566) | 8,192) | 7,750) | 5,471) | 3,221) | ||||||
| 売掛金、純額 | 2,433) | 2,286) | 2,288) | 2,163) | 2,042) | 2,376) | 2,259) | 1,898) | 2,193) | 2,004) | 2,274) | 1,801) | 2,034) | 2,217) | 2,062) | 1,663) | 1,709) | 1,793) | 1,389) | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 売掛金回転率1 | 23.99 | 25.37 | 25.23 | 26.38 | 27.42 | 23.42 | 24.27 | 28.30 | 23.94 | 25.39 | 21.47 | 24.96 | 20.03 | 16.07 | 14.05 | 14.81 | 11.62 | 8.14 | 7.63 | ||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||||
| 売掛金回転率競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | 8.58 | 8.14 | 8.49 | 8.69 | 8.84 | 8.25 | 8.68 | 8.85 | 8.64 | 8.08 | 8.57 | 7.88 | 7.86 | 7.34 | 7.79 | 6.96 | 6.86 | 6.55 | 6.80 | ||||||
| Uber Technologies Inc. | 13.15 | 12.56 | 13.01 | 13.19 | 11.28 | 10.59 | 10.41 | 10.95 | 11.98 | 13.59 | 13.16 | 11.47 | 11.77 | 10.39 | 8.65 | 7.16 | 11.13 | 10.67 | 10.04 | ||||||
| Union Pacific Corp. | 12.78 | 12.74 | 12.34 | 12.80 | 11.93 | 11.40 | 11.14 | 11.63 | 12.48 | 13.56 | 12.82 | 13.15 | 11.90 | 11.42 | 11.57 | 12.66 | 12.63 | 12.34 | 11.99 | ||||||
| United Parcel Service Inc. | 8.98 | 8.66 | 9.19 | 8.38 | 9.86 | 9.89 | 9.39 | 8.11 | 9.84 | 10.03 | 9.60 | 7.97 | 9.21 | 8.78 | 8.82 | 7.76 | 9.01 | 9.12 | 8.84 | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
売掛金回転率 = (営業収益Q3 2025
+ 営業収益Q2 2025
+ 営業収益Q1 2025
+ 営業収益Q4 2024)
÷ 売掛金、純額
= (15,225 + 15,236 + 13,213 + 14,695)
÷ 2,433 = 23.99
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
営業収益は、2021年の第1四半期から第4四半期にかけて一貫して増加傾向を示しました。2022年の第1四半期には若干の減少が見られましたが、その後、第2四半期から第4四半期にかけて大幅に増加しました。2023年も同様の傾向が続き、第2四半期にピークを迎え、その後は緩やかな変動を示しています。2024年の第1四半期から第3四半期にかけては、2023年の同時期と比較して概ね安定した水準を維持し、2024年第4四半期には減少傾向が見られます。2025年の第1四半期と第2四半期は増加傾向を示しています。
- 売掛金、純額
- 売掛金、純額は、2021年の第1四半期から第4四半期にかけて増加傾向にありましたが、その増加幅は限定的でした。2022年には、売掛金、純額はさらに増加し、特に第2四半期と第3四半期に顕著な増加が見られました。2023年に入ると、売掛金、純額は比較的安定した水準で推移し、四半期ごとの変動は限定的です。2024年に入り、売掛金、純額は増加傾向を示し、2025年もその傾向が継続しています。
- 売掛金回転率
- 売掛金回転率は、2021年の第1四半期から第4四半期にかけて一貫して上昇しました。2022年には、売掛金回転率の上昇幅がさらに拡大し、特に第4四半期には大幅な増加が見られました。2023年には、売掛金回転率は高い水準を維持し、四半期ごとの変動は比較的大きくなっています。2024年に入ると、売掛金回転率は2023年と比較してやや低下する傾向が見られ、2025年もその傾向が継続しています。ただし、全体的な水準は依然として高い状態を維持しています。
売掛金回転率の上昇は、売掛金の回収が効率化されていることを示唆します。しかし、2024年以降の回転率の低下は、売掛金の回収に時間がかかるようになっている可能性を示唆しています。営業収益の増加と売掛金回転率の変動を総合的に考慮すると、収益の増加に伴い、売掛金の規模も拡大しているものの、回収効率は以前ほど高くない状況であると考えられます。
買掛金回転率
United Airlines Holdings Inc.、買掛金回転率、計算式(四半期データ)
| 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||||||||||||||||||||
| 営業収益 | 15,225) | 15,236) | 13,213) | 14,695) | 14,843) | 14,986) | 12,539) | 13,626) | 14,484) | 14,178) | 11,429) | 12,400) | 12,877) | 12,112) | 7,566) | 8,192) | 7,750) | 5,471) | 3,221) | ||||||
| 買掛金 | 4,636) | 4,920) | 4,694) | 4,193) | 4,008) | 4,478) | 4,344) | 3,835) | 4,206) | 4,172) | 3,858) | 3,395) | 3,534) | 3,755) | 2,966) | 2,562) | 2,199) | 2,218) | 1,838) | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 買掛金回転率1 | 12.59 | 11.79 | 12.30 | 13.61 | 13.97 | 12.42 | 12.62 | 14.01 | 12.48 | 12.20 | 12.65 | 13.24 | 11.53 | 9.49 | 9.77 | 9.62 | 9.03 | 6.58 | 5.77 | ||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||||
| 買掛金回転率競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | 24.37 | 22.43 | 23.43 | 27.50 | 23.15 | 21.98 | 23.35 | 23.43 | 23.23 | 23.59 | 22.74 | 23.20 | 21.90 | 21.37 | 22.67 | 21.86 | 19.74 | 20.02 | 21.41 | ||||||
| Uber Technologies Inc. | 26.71 | 27.93 | 31.41 | 31.06 | 31.76 | 32.37 | 28.05 | 28.43 | 27.17 | 30.63 | 29.34 | 27.00 | 22.55 | 18.17 | 13.53 | 10.87 | 24.80 | 15.26 | 23.16 | ||||||
| United Parcel Service Inc. | 15.47 | 14.95 | 16.67 | 14.45 | 16.76 | 16.89 | 16.63 | 14.35 | 15.59 | 15.81 | 15.69 | 13.36 | 15.02 | 13.96 | 14.04 | 12.93 | 14.65 | 14.09 | 14.20 | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
買掛金回転率 = (営業収益Q3 2025
+ 営業収益Q2 2025
+ 営業収益Q1 2025
+ 営業収益Q4 2024)
÷ 買掛金
= (15,225 + 15,236 + 13,213 + 14,695)
÷ 4,636 = 12.59
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
営業収益は、2021年3月期から2021年12月期にかけて一貫して増加傾向を示しました。2022年3月期には一時的に減少しましたが、その後、2022年6月期から2023年6月期にかけて大幅な増加を見せました。2023年9月期以降は、比較的安定した水準で推移し、2024年6月期にわずかな減少が見られましたが、2024年9月期には再び増加し、2025年6月期にかけても概ね安定した水準を維持しています。
- 買掛金
- 買掛金は、2021年3月期から2022年6月期にかけて継続的に増加しました。2022年9月期以降は、増加のペースが鈍化し、2023年12月期には一時的に増加しましたが、2024年6月期以降は減少傾向に転じ、2025年6月期にかけてもその傾向が続いています。
- 買掛金回転率
- 買掛金回転率は、2021年3月期から2022年12月期にかけて一貫して上昇しました。2023年3月期には一時的に低下しましたが、その後、2023年9月期にかけて再び上昇しました。2023年12月期以降は、回転率の増加ペースは鈍化し、2024年9月期には低下し、2025年6月期にかけても比較的低い水準で推移しています。買掛金回転率の上昇は、買掛金の支払いが迅速化されていることを示唆しますが、最近の低下は、支払いの遅延や買掛金の増加を示唆する可能性があります。
全体として、営業収益は回復傾向にあり、買掛金回転率は高い水準を維持していましたが、最近ではその勢いが弱まっていることが示唆されます。買掛金は増加傾向にあり、買掛金回転率の低下と合わせて、資金繰りやサプライチェーン管理において注意が必要な状況である可能性があります。
運転資本回転率
United Airlines Holdings Inc.、運転資本回転率、計算式(四半期データ)
| 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ (百万米ドル) | |||||||||||||||||||||||||
| 流動資産 | 18,094) | 20,258) | 20,148) | 18,883) | 18,571) | 20,003) | 18,696) | 18,487) | 21,912) | 23,306) | 21,586) | 20,058) | 22,689) | 24,371) | 22,612) | 21,834) | 23,057) | 24,673) | 16,019) | ||||||
| レス： 流動負債 | 27,119) | 28,992) | 25,798) | 23,314) | 23,365) | 25,855) | 24,764) | 22,203) | 24,756) | 25,575) | 23,635) | 19,992) | 21,989) | 23,444) | 21,788) | 18,304) | 16,935) | 18,064) | 14,167) | ||||||
| 運転資本 | (9,025) | (8,734) | (5,650) | (4,431) | (4,794) | (5,852) | (6,068) | (3,716) | (2,844) | (2,269) | (2,049) | 66) | 700) | 927) | 824) | 3,530) | 6,122) | 6,609) | 1,852) | ||||||
| 営業収益 | 15,225) | 15,236) | 13,213) | 14,695) | 14,843) | 14,986) | 12,539) | 13,626) | 14,484) | 14,178) | 11,429) | 12,400) | 12,877) | 12,112) | 7,566) | 8,192) | 7,750) | 5,471) | 3,221) | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 運転資本回転率1 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | 681.14 | 58.21 | 38.43 | 35.17 | 6.98 | 3.24 | 2.21 | 5.72 | ||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||||
| 運転資本回転率競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | 26.47 | 26.25 | 21.99 | 18.07 | 21.26 | 18.06 | 17.45 | 17.94 | 21.22 | 22.52 | 16.22 | 15.35 | 16.74 | 13.05 | 13.06 | 12.13 | 9.67 | 8.17 | 9.27 | ||||||
| Uber Technologies Inc. | 24.58 | 33.31 | 191.48 | 57.19 | 9.33 | 18.50 | 18.54 | 20.23 | 28.22 | 17.25 | 65.98 | 80.50 | 83.47 | — | 1,646.62 | — | 9.53 | 129.39 | 10.72 | ||||||
| Union Pacific Corp. | — | — | — | — | — | 114.40 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||
| United Parcel Service Inc. | 20.19 | 19.59 | 63.57 | 31.74 | 41.54 | 23.94 | 60.59 | 52.36 | 27.10 | 20.23 | 18.10 | 24.61 | 14.61 | 12.16 | 11.27 | 13.21 | 12.81 | 14.87 | 19.13 | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
運転資本回転率 = (営業収益Q3 2025
+ 営業収益Q2 2025
+ 営業収益Q1 2025
+ 営業収益Q4 2024)
÷ 運転資本
= (15,225 + 15,236 + 13,213 + 14,695)
÷ -9,025 = —
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
運転資本は、2021年3月31日には18億5200万米ドルであったが、その後、2021年6月30日には66億900万米ドルまで増加し、2021年9月30日には61億2200万米ドルに減少した。2021年12月31日には35億3000万米ドルまで減少し、2022年3月31日には8億2400万米ドルまで大幅に減少した。その後、2022年6月30日には9億2700万米ドルに増加し、2022年9月30日には7億米ドルに、2022年12月31日には6600万米ドルまで減少した。2023年にはマイナスの値を示し始め、2023年3月31日にはマイナス20億4900万米ドル、2023年6月30日にはマイナス22億6900万米ドル、2023年9月30日にはマイナス28億4400万米ドル、2023年12月31日にはマイナス37億1600万米ドルとなった。2024年にはマイナスの傾向が続き、2024年3月31日にはマイナス60億6800万米ドル、2024年6月30日にはマイナス58億5200万米ドル、2024年9月30日にはマイナス47億9400万米ドル、2024年12月31日にはマイナス44億3100万米ドルとなった。2025年3月31日にはマイナス56億5000万米ドル、2025年6月30日にはマイナス87億3400万米ドル、2025年9月30日にはマイナス90億2500万米ドルに減少した。
営業収益は、2021年3月31日には32億2100万米ドルであった。その後、2021年6月30日には54億7100万米ドル、2021年9月30日には77億5000万米ドル、2021年12月31日には81億9200万米ドルまで増加した。2022年3月31日には75億6600万米ドルに減少したが、2022年6月30日には121億1200万米ドル、2022年9月30日には128億7700万米ドル、2022年12月31日には124億米ドルまで増加した。2023年3月31日には114億2900万米ドルに減少したが、2023年6月30日には141億7800万米ドル、2023年9月30日には144億8400万米ドル、2023年12月31日には136億2600万米ドルとなった。2024年3月31日には125億3900万米ドルに減少したが、2024年6月30日には149億8600万米ドル、2024年9月30日には148億4300万米ドル、2024年12月31日には146億9500万米ドルとなった。2025年3月31日には132億1300万米ドルに減少したが、2025年6月30日には152億3600万米ドル、2025年9月30日には152億2500万米ドルに増加した。
運転資本回転率は、2021年3月31日には5.72であった。その後、2021年6月30日には2.21、2021年9月30日には3.24、2021年12月31日には6.98に変動した。2022年3月31日には35.17と大幅に増加し、2022年6月30日には38.43、2022年9月30日には58.21、2022年12月31日には681.14と急増した。2023年以降はデータが提供されていないため、その後の傾向は不明である。
在庫のローテーション日数
United Airlines Holdings Inc.、在庫のローテーションの日数、計算式(四半期データ)
| 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | |||||||||||||||||||||||||
| 在庫回転率 | 36.76 | 37.48 | 36.06 | 36.30 | 34.16 | 33.12 | 32.73 | 34.41 | 34.69 | 39.44 | 40.82 | 40.54 | 36.51 | 30.89 | 27.13 | 25.06 | 20.79 | 16.00 | 11.54 | ||||||
| 短期活動比率 (日数) | |||||||||||||||||||||||||
| 在庫のローテーション日数1 | 10 | 10 | 10 | 10 | 11 | 11 | 11 | 11 | 11 | 9 | 9 | 9 | 10 | 12 | 13 | 15 | 18 | 23 | 32 | ||||||
| ベンチマーク (日数) | |||||||||||||||||||||||||
| 在庫のローテーション日数競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | 3 | 3 | 3 | 3 | 3 | 3 | 3 | 2 | 2 | 3 | 2 | 2 | 2 | 2 | 2 | 3 | 3 | 3 | 3 | ||||||
| Union Pacific Corp. | 12 | 12 | 11 | 12 | 12 | 12 | 12 | 11 | 12 | 11 | 11 | 11 | 12 | 12 | 12 | 10 | 11 | 12 | 12 | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
在庫のローテーション日数 = 365 ÷ 在庫回転率
= 365 ÷ 36.76 = 10
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
在庫回転率は、2021年3月期末の11.54から一貫して上昇し、2022年12月期末には40.54に達した。その後、2023年3月期末には40.82までわずかに上昇したが、その後は緩やかに低下し、2024年12月期末には36.3に落ち着いた。2025年3月期末と6月期末ではそれぞれ36.06と37.48となり、小幅な変動が見られる。
- 在庫回転率の傾向
- 2021年から2022年にかけては、在庫回転率が顕著に改善された。これは、需要の回復やサプライチェーンの効率化などが考えられる。2023年以降は、高い水準を維持しつつも、若干の調整が見られる。
在庫のローテーション日数は、在庫回転率の逆数として計算されるため、2021年3月期末の32日から一貫して減少傾向にある。2022年12月期末には9日と最低値を記録した。その後、2023年以降は10日から11日程度の範囲で推移し、2024年12月期末には10日に戻った。2025年3月期末と6月期末ではそれぞれ10日と10日であり、安定した水準を維持している。
- 在庫のローテーション日数の傾向
- 在庫のローテーション日数の減少は、在庫管理の効率化を示唆している。2022年における大幅な減少は、在庫の最適化が進んだことを示している可能性がある。2023年以降は、ローテーション日数が安定しており、在庫管理が一定の水準で維持されていると考えられる。
全体として、これらの指標は、2021年から2022年にかけて在庫管理が大幅に改善されたことを示している。2023年以降は、改善の勢いは鈍化しているものの、安定した水準を維持している。
売掛金のローテーション日数
United Airlines Holdings Inc.、売掛金のローテーション日数、計算式(四半期データ)
| 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | |||||||||||||||||||||||||
| 売掛金回転率 | 23.99 | 25.37 | 25.23 | 26.38 | 27.42 | 23.42 | 24.27 | 28.30 | 23.94 | 25.39 | 21.47 | 24.96 | 20.03 | 16.07 | 14.05 | 14.81 | 11.62 | 8.14 | 7.63 | ||||||
| 短期活動比率 (日数) | |||||||||||||||||||||||||
| 売掛金のローテーション日数1 | 15 | 14 | 14 | 14 | 13 | 16 | 15 | 13 | 15 | 14 | 17 | 15 | 18 | 23 | 26 | 25 | 31 | 45 | 48 | ||||||
| ベンチマーク (日数) | |||||||||||||||||||||||||
| 売掛金のローテーション日数競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | 43 | 45 | 43 | 42 | 41 | 44 | 42 | 41 | 42 | 45 | 43 | 46 | 46 | 50 | 47 | 52 | 53 | 56 | 54 | ||||||
| Uber Technologies Inc. | 28 | 29 | 28 | 28 | 32 | 34 | 35 | 33 | 30 | 27 | 28 | 32 | 31 | 35 | 42 | 51 | 33 | 34 | 36 | ||||||
| Union Pacific Corp. | 29 | 29 | 30 | 29 | 31 | 32 | 33 | 31 | 29 | 27 | 28 | 28 | 31 | 32 | 32 | 29 | 29 | 30 | 30 | ||||||
| United Parcel Service Inc. | 41 | 42 | 40 | 44 | 37 | 37 | 39 | 45 | 37 | 36 | 38 | 46 | 40 | 42 | 41 | 47 | 40 | 40 | 41 | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
売掛金のローテーション日数 = 365 ÷ 売掛金回転率
= 365 ÷ 23.99 = 15
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
売掛金回転率は、2021年の第1四半期から第4四半期にかけて一貫して上昇傾向を示しました。7.63から14.81へと増加し、売掛金の回収効率が改善されたことを示唆しています。
2022年に入り、この上昇傾向は継続し、2022年第4四半期には24.96に達しました。これは、売掛金管理の改善がさらに進んだことを示しています。
2023年においても、売掛金回転率は高い水準を維持し、28.3をピークに変動しました。ただし、2023年第4四半期には24.27に低下しており、回転率の鈍化が見られます。
2024年に入ると、売掛金回転率は23.42から27.42の間で推移し、2023年と比較して安定した傾向を示しています。2024年第4四半期には26.38となり、若干の上昇が見られます。
2025年の予測データでは、売掛金回転率は25.23から25.37の間で推移し、2024年と同様に安定した水準を維持すると予想されます。ただし、2025年第4四半期には23.99に低下する見込みです。
- 売掛金のローテーション日数
- 売掛金回転率の上昇に伴い、売掛金のローテーション日数は一貫して減少しました。2021年の第1四半期の48日から、2022年の第4四半期には15日にまで短縮されました。これは、売掛金の回収期間が大幅に短縮されたことを意味します。
- 2023年に入り、ローテーション日数は13日から17日の間で変動し、2022年と比較して若干の増加が見られました。これは、売掛金回転率の鈍化と一致しています。
- 2024年においても、ローテーション日数は13日から16日の間で推移し、安定した傾向を示しています。2025年の予測データでは、14日から15日の間で推移すると予想されます。
全体として、売掛金回転率は上昇傾向にあり、売掛金のローテーション日数は減少傾向にあります。これは、売掛金管理の効率化が進んでいることを示唆しています。ただし、2023年以降は、回転率の上昇が鈍化しており、ローテーション日数が若干増加しているため、今後の動向を注視する必要があります。
運転サイクル
United Airlines Holdings Inc.、運転サイクル、計算式(四半期データ)
日数
| 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | |||||||||||||||||||||||||
| 在庫のローテーション日数 | 10 | 10 | 10 | 10 | 11 | 11 | 11 | 11 | 11 | 9 | 9 | 9 | 10 | 12 | 13 | 15 | 18 | 23 | 32 | ||||||
| 売掛金のローテーション日数 | 15 | 14 | 14 | 14 | 13 | 16 | 15 | 13 | 15 | 14 | 17 | 15 | 18 | 23 | 26 | 25 | 31 | 45 | 48 | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| 運転サイクル1 | 25 | 24 | 24 | 24 | 24 | 27 | 26 | 24 | 26 | 23 | 26 | 24 | 28 | 35 | 39 | 40 | 49 | 68 | 80 | ||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||||
| 運転サイクル競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | 46 | 48 | 46 | 45 | 44 | 47 | 45 | 43 | 44 | 48 | 45 | 48 | 48 | 52 | 49 | 55 | 56 | 59 | 57 | ||||||
| Union Pacific Corp. | 41 | 41 | 41 | 41 | 43 | 44 | 45 | 42 | 41 | 38 | 39 | 39 | 43 | 44 | 44 | 39 | 40 | 42 | 42 | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
運転サイクル = 在庫のローテーション日数 + 売掛金のローテーション日数
= 10 + 15 = 25
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
在庫のローテーション日数は、2021年3月31日の32日から一貫して減少傾向にあり、2022年12月31日には9日を記録しました。その後、2023年9月30日には11日に増加しましたが、2024年12月31日までの期間は10日から11日の間で推移し、安定した水準を維持しています。2025年6月30日と9月30日も10日と予測されています。
売掛金のローテーション日数も同様に、2021年3月31日の48日から減少傾向を示し、2022年12月31日には15日に達しました。2023年には、17日から13日の間で変動し、2024年6月30日には16日に増加しましたが、その後は13日から14日の間で推移しています。2025年6月30日と9月30日も14日と予測されています。
運転サイクルは、2021年3月31日の80日から一貫して短縮化されており、2022年12月31日には24日にまで減少しました。2023年には、26日から23日の間で変動し、2024年6月30日には27日に増加しましたが、その後は24日から26日の間で推移しています。2025年6月30日と9月30日も24日と予測されています。
- 在庫のローテーション日数
- 2021年から2022年にかけて大幅な改善が見られ、その後は安定した水準で推移しています。これは、在庫管理の効率化を示唆している可能性があります。
- 売掛金のローテーション日数
- こちらも2021年から2022年にかけて改善が見られ、その後は比較的安定していますが、若干の変動が見られます。これは、売掛金の回収期間の短縮を示唆している可能性があります。
- 運転サイクル
- 全体的に短縮化傾向にあり、2022年以降は20日台で安定しています。これは、キャッシュコンバージョンサイクルの効率化を示唆している可能性があります。
全体として、これらの指標は、2021年から2022年にかけて業務効率が改善されたことを示唆しています。2023年以降は、安定した水準で推移しており、大きな変化は見られません。
買掛金のローテーション日数
United Airlines Holdings Inc.、買掛金のローテーション日数、計算式(四半期データ)
| 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | |||||||||||||||||||||||||
| 買掛金回転率 | 12.59 | 11.79 | 12.30 | 13.61 | 13.97 | 12.42 | 12.62 | 14.01 | 12.48 | 12.20 | 12.65 | 13.24 | 11.53 | 9.49 | 9.77 | 9.62 | 9.03 | 6.58 | 5.77 | ||||||
| 短期活動比率 (日数) | |||||||||||||||||||||||||
| 買掛金のローテーション日数1 | 29 | 31 | 30 | 27 | 26 | 29 | 29 | 26 | 29 | 30 | 29 | 28 | 32 | 38 | 37 | 38 | 40 | 55 | 63 | ||||||
| ベンチマーク (日数) | |||||||||||||||||||||||||
| 買掛金のローテーション日数競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | 15 | 16 | 16 | 13 | 16 | 17 | 16 | 16 | 16 | 15 | 16 | 16 | 17 | 17 | 16 | 17 | 18 | 18 | 17 | ||||||
| Uber Technologies Inc. | 14 | 13 | 12 | 12 | 11 | 11 | 13 | 13 | 13 | 12 | 12 | 14 | 16 | 20 | 27 | 34 | 15 | 24 | 16 | ||||||
| United Parcel Service Inc. | 24 | 24 | 22 | 25 | 22 | 22 | 22 | 25 | 23 | 23 | 23 | 27 | 24 | 26 | 26 | 28 | 25 | 26 | 26 | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31).
1 Q3 2025 計算
買掛金のローテーション日数 = 365 ÷ 買掛金回転率
= 365 ÷ 12.59 = 29
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
買掛金回転率は、2021年3月期から2025年6月期にかけて、全体的に上昇傾向を示しています。2021年3月期の5.77から、2022年12月期には13.24まで増加しました。その後、2023年3月期に12.65に一時的に低下しましたが、2023年12月期には14.01とピークに達しました。2024年以降は、12.42から13.97の間で変動し、2025年6月期には11.79まで減少しています。
- 買掛金回転率の傾向
- 2021年から2023年にかけて、買掛金回転率は一貫して上昇し、サプライヤーへの支払い効率の改善を示唆しています。2023年12月期にピークを迎え、その後は若干の変動が見られますが、高い水準を維持しています。2025年6月期には、回転率が低下しており、今後の動向を注視する必要があります。
買掛金のローテーション日数は、買掛金回転率の逆数として計算され、2021年3月期の63日から、2022年12月期には28日まで減少しました。これは、買掛金の支払いがより迅速に行われていることを示しています。2023年3月期には29日に増加しましたが、その後26日まで短縮され、2024年以降は26日から30日の間で変動しています。2025年6月期には31日に増加しています。
- 買掛金ローテーション日数の傾向
- 買掛金ローテーション日数は、2021年から2022年にかけて一貫して減少しており、買掛金の支払いが迅速化されていることを示しています。2023年以降は、26日から30日の間で変動し、2025年6月期には増加しています。この増加は、買掛金の支払い条件の変化や、サプライヤーとの交渉の結果である可能性があります。
買掛金回転率の上昇と買掛金ローテーション日数の減少は、全体として、買掛金の管理効率が向上していることを示唆しています。ただし、2025年6月期の買掛金回転率の低下とローテーション日数の増加は、今後の財務状況に影響を与える可能性があるため、注意が必要です。
キャッシュコンバージョンサイクル
United Airlines Holdings Inc.、現金換算サイクル、計算式(四半期データ)
日数
| 2025/09/30 | 2025/06/30 | 2025/03/31 | 2024/12/31 | 2024/09/30 | 2024/06/30 | 2024/03/31 | 2023/12/31 | 2023/09/30 | 2023/06/30 | 2023/03/31 | 2022/12/31 | 2022/09/30 | 2022/06/30 | 2022/03/31 | 2021/12/31 | 2021/09/30 | 2021/06/30 | 2021/03/31 | |||||||
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 選択した財務データ | |||||||||||||||||||||||||
| 在庫のローテーション日数 | 10 | 10 | 10 | 10 | 11 | 11 | 11 | 11 | 11 | 9 | 9 | 9 | 10 | 12 | 13 | 15 | 18 | 23 | 32 | ||||||
| 売掛金のローテーション日数 | 15 | 14 | 14 | 14 | 13 | 16 | 15 | 13 | 15 | 14 | 17 | 15 | 18 | 23 | 26 | 25 | 31 | 45 | 48 | ||||||
| 買掛金のローテーション日数 | 29 | 31 | 30 | 27 | 26 | 29 | 29 | 26 | 29 | 30 | 29 | 28 | 32 | 38 | 37 | 38 | 40 | 55 | 63 | ||||||
| 短期活動比率 | |||||||||||||||||||||||||
| キャッシュコンバージョンサイクル1 | -4 | -7 | -6 | -3 | -2 | -2 | -3 | -2 | -3 | -7 | -3 | -4 | -4 | -3 | 2 | 2 | 9 | 13 | 17 | ||||||
| ベンチマーク | |||||||||||||||||||||||||
| キャッシュコンバージョンサイクル競合 他社2 | |||||||||||||||||||||||||
| FedEx Corp. | 31 | 32 | 30 | 32 | 28 | 30 | 29 | 27 | 28 | 33 | 29 | 32 | 31 | 35 | 33 | 38 | 38 | 41 | 40 | ||||||
レポートに基づく: 10-Q (報告日: 2025-09-30), 10-Q (報告日: 2025-06-30), 10-Q (報告日: 2025-03-31), 10-K (報告日: 2024-12-31), 10-Q (報告日: 2024-09-30), 10-Q (報告日: 2024-06-30), 10-Q (報告日: 2024-03-31), 10-K (報告日: 2023-12-31), 10-Q (報告日: 2023-09-30), 10-Q (報告日: 2023-06-30), 10-Q (報告日: 2023-03-31), 10-K (報告日: 2022-12-31), 10-Q (報告日: 2022-09-30), 10-Q (報告日: 2022-06-30), 10-Q (報告日: 2022-03-31), 10-K (報告日: 2021-12-31), 10-Q (報告日: 2021-09-30), 10-Q (報告日: 2021-06-30), 10-Q (報告日: 2021-03-31).
1
キャッシュコンバージョンサイクル = 在庫のローテーション日数 + 売掛金のローテーション日数 – 買掛金のローテーション日数
= 10 + 15 – 29 = -4
2 競合企業の名前をクリックすると、計算が表示されます。
在庫のローテーション日数は、2021年3月31日の32日から2022年12月31日の9日まで一貫して減少傾向にあります。その後、2023年9月30日には11日に増加しましたが、2024年12月31日には10日、2025年9月30日には10日と安定しています。この傾向は、在庫管理の効率化を示唆している可能性があります。
売掛金のローテーション日数は、2021年3月31日の48日から2022年12月31日の15日まで大幅に減少しました。2023年3月31日には17日に増加しましたが、その後は13日から16日の間で変動し、2025年9月30日には15日となっています。この変動は、売掛金の回収期間に影響を与える要因の存在を示唆しています。
買掛金のローテーション日数は、2021年3月31日の63日から2022年12月31日の28日まで減少しました。その後、2023年3月31日には29日に増加し、2024年12月31日には27日、2025年9月30日には29日と変動しています。この変動は、仕入先との支払い条件の変化や、サプライチェーンの状況に影響を受けている可能性があります。
キャッシュコンバージョンサイクルは、2021年3月31日の17日から2022年12月31日の-4日まで、継続的に短縮されています。2023年3月31日には-3日に改善しましたが、その後は-2日から-7日の間で変動し、2025年9月30日には-4日となっています。負の値は、企業が売上から現金を得るまでの期間が短縮されていることを示しており、運転資本管理の効率化を示唆しています。しかし、2023年6月30日の-7日や2025年3月31日の-6日など、期間によってはサイクルが長くなっている点に注意が必要です。
- 在庫のローテーション日数
- 2021年3月31日から2022年12月31日まで一貫して減少。その後は安定傾向。
- 売掛金のローテーション日数
- 大幅な減少傾向の後、小幅な変動が見られる。
- 買掛金のローテーション日数
- 減少傾向の後、小幅な変動が見られる。
- キャッシュコンバージョンサイクル
- 全体的に短縮傾向にあるが、期間によっては変動が見られる。